商業貸款申請懶人包：從Moderna巨額融資看懂中小企貸款種類與5大步驟

近期國際金融市場傳來重磅消息,生物科技巨頭Moderna在2025年11月25日宣布成功獲得一筆高達15億美元的商業貸款,為其宏大的三年商業計劃注入強心針。在全球新冠疫苗需求放緩的背景下,Moderna此舉旨在推動mRNA技術的多元化發展,加速在癌症疫苗、罕見病藥物等新領域的研發進程。

這一戰略性融資不僅震動了業界,更為無數正在尋求資金支持的香港中小企業主帶來深刻啟示。大型企業的融資策略,清晰地揭示了商業貸款在企業擴張、技術升級和市場競爭中的核心引擎地位。

本文將以此為鑑,為各位創業者和企業家全面解析中小企業貸款方案的關鍵知識,助你在融資道路上穩操勝券。

Moderna巨額貸款背後：為何商業貸款是企業發展的引擎？

當我們談論企業發展時,「資金」無疑是血液。沒有充足的資金,再宏偉的藍圖也只是紙上談兵。Moderna的案例,正是教科書級別的示範。

❚深度剖析：Moderna 15億美元貸款的用途與戰略目標

這筆15億美元的貸款,對Moderna而言不僅僅是錢,更是實現其後疫情時代戰略轉型的關鍵燃料。資金主要將投向：

加速產品研發： 集中火力推進癌症疫苗、罕見疾病藥物及呼吸道合胞病毒（RSV）疫苗的臨床試驗,開拓新的收入增長點。
鞏固市場地位： 在瞬息萬變的生物科技領域,持續的研發投入是保持領先地位的不二法門。這筆資金確保了公司在未來幾年的研發彈藥充足。
業務多元化： 擺脫對單一產品（新冠疫苗）的依賴,構建更具韌性的業務組合,應對市場需求的變化。

❚從國際巨頭看香港中小企：商業貸款的現實意義

你可能會想,Moderna是國際巨頭,他們的融資故事離我們中小企太遠了。恰恰相反,這件事的底層邏輯是相通的。無論企業規模大小,商業貸款都扮演著至關重要的角色：

擴充營運：想開分店、擴大生產線或增加人手？貸款是最直接的解決方案。
解決現金流：應對淡季、應收賬款延遲等短期資金周轉問題,維持公司健康運作。
捉緊機遇：市場上出現難得的商機,如供應商劈價促銷或有絕佳的廣告機會,有資金才能果斷出擊。
技術升級：投資新的軟硬件設備,提升生產效率和服務質素,保持競爭力。

商業貸款類型全面解析：哪種最適合你的業務需求？

市面上的商業貸款產品五花八門,令人眼花撩亂。別擔心,其實萬變不離其宗,主要可以分為以下幾大類。了解它們的特性,才能找到最適合你的「彈藥」。

① 政府支持型：中小企業融資擔保計劃 (SFGS) 詳解

對於許多香港中小企來說,「中小企融資擔保計劃」(SFGS) 絕對是融資首選。這個計劃由香港政府透過香港按證保險有限公司推出,目的是為本地中小企提供信貸擔保,讓銀行更樂意批出貸款。

SFGS主要分為「八成」、「九成」及「百分百」信貸擔保產品,數字越高,代表政府擔保的比例越高,銀行承擔的風險越低,理論上也就越容易申請。它們各有不同的貸款上限、年期和申請資格,企業主應根據自身情況選擇最合適的方案。

② 資產導向型：商業物業按揭與設備融資

如果你的公司持有物業（如寫字樓、廠房、舖位）或昂貴的機器設備,這類商業房地產貸款就非常適合你。簡單來說,就是將這些有價值的資產作為抵押品,向銀行或財務機構申請貸款。由於有實物資產作抵押,銀行風險較低,通常能獲得較高的貸款額和較優惠的利率。

③ 營運資金型：解決短期現金流問題的循環貸款

這種貸款就像一張大額的備用信用卡,銀行會預先批核一個信用額度給你,你可以隨時在額度內提取資金使用,利息只按提取的金額和時間計算。這種方式靈活性極高,特別適合零售、貿易等行業,用以應對季節性生意波動或突發的資金需求,是管理現金流的利器。

④ 初創企業專案：尋找適合初創的天使投資與早期貸款

對於剛剛起步、缺乏實質資產和穩定收入的初創公司,傳統銀行貸款的門檻可能較高。這時候,可以考慮尋找一些專為初創而設的融資渠道,例如政府的「BUD專項基金」、科技園和數碼港的培育計劃、或是私人市場的天使投資者和風險投資基金。這些渠道除了提供資金,往往還會帶來寶貴的行業資源和指導。

商業貸款申請實戰指南：從準備到獲批的5大步驟

了解了貸款類型,下一步就是實戰操作了。申請商業貸款就像一場考試,準備越充分,成功率越高。跟著以下五個步驟,讓你事半功倍。

第一步：評估自身財務狀況與信用評分

在向銀行叩門之前,先做好自我評估。清晰了解公司的收入、支出、利潤、資產和負債狀況。同時,公司和股東的信貸紀錄也極為重要。一份良好的TU信貸報告是成功獲批的入場券。如果發現信貸評分不理想,應先採取措施改善,例如準時還款、減少不必要的信貸查詢等。

第二步：撰寫一份無可挑剔的商業計劃書

商業計劃書是你的「劇本」,要向銀行清晰展示你的公司是做什麼的、市場前景如何、你的團隊有多強、以及最重要的——你打算如何運用這筆貸款,並證明你有能力償還。一份專業、數據詳實、邏輯清晰的計劃書,能大大增加銀行對你的信心。

第三步：備齊關鍵文件

文件不齊是申請被拒的常見原因。請務必提前準備好以下核心文件：

文件類別	具體內容
公司證明文件	商業登記證 (BR)、公司註冊證書 (CI)、公司章程 (M&A)
財務報表	最近1-3年的損益表、資產負債表（經審計為佳）
銀行戶口紀錄	最近6-12個月的公司銀行月結單
董事及股東資料	身份證明文件、住址證明、個人信貸報告

第四步：比較不同銀行和財務機構的貸款方案

不要只找你常用的銀行,貨比三家不吃虧。不同金融機構對不同行業的取態、審批鬆緊度、利率和手續費都有差異。多作比較,選擇最符合你成本效益和業務需求的方案。

第五步：提交申請與貸後管理須知

提交申請後,保持電話暢通,積極配合銀行提供補充資料。成功獲批後,更重要的是做好貸後管理,確保每期準時還款,維持良好的信貸紀錄,這對你未來的融資之路至關重要。

常見問題 (FAQ)

❓ 申請商業貸款需要抵押品嗎？

不一定。雖然有抵押品（如物業、機器）可以幫助你獲得更高額度和更低利率的貸款,但市面上也有很多無抵押的商業貸款方案,例如上文提到的「中小企融資擔保計劃」(SFGS) 或一些私人財務公司的貸款產品。不過,無抵押貸款的審批通常會更嚴格,利率也可能較高。

❓ 我的公司剛成立,可以申請商業貸款嗎？

可以,但挑戰較大。一般銀行會要求公司有至少1-2年的營運歷史和穩定的營業額證明。對於剛成立的公司,建議優先考慮政府為初創企業提供的資助計劃、科技園或數碼港的培育計劃,或者尋找天使投資者。另外,部分財務機構也提供專為初創而設的貸款方案,但申請時需要提交非常詳盡且具說服力的商業計劃書。

❓ 整個商業貸款的審批過程需要多長時間？

時間長短取決於多種因素,包括你申請的貸款類型、金額大小、文件是否齊全以及金融機構的內部流程。一般來說,有抵押的貸款或結構較複雜的方案,審批時間可能需要一個月或以上。而一些中小企無抵押貸款或網上貸款平台,如果文件齊備,最快可能在數天至一兩星期內完成審批。

❓ 信貸評級對申請商業貸款有多重要？

非常重要。金融機構在審批貸款時,不僅會看公司的財務狀況,還會非常重視公司董事及股東的個人信貸紀錄。一個差劣的信貸評級（俗稱「TU花咗」）會讓銀行質疑你的還款能力和誠信,是申請被拒的主要原因之一。因此,保持良好的個人及公司信貸紀錄至關重要。想了解如何改善信貸評分？可以參考這篇【信貸評級提升秘訣】。